عائد المحفظة

الخطوة الأولى: جمع البيانات اللازمة. قم بتحديد الأصول المالية المكونة للمحفظة، ثم أوجد نسب العائد المتوقع لكل أصل (يمكن أن تكون بناءً على التحليل الأساسي، البيانات التاريخية، أو توقعات المحللين). كما يجب تحديد الأوزان النسبية لكل أصل، وهي النسبة المئوية من قيمة المحفظة المستثمرة في كل أصل. على سبيل المثال، إذا كانت المحفظة تتكون من سهمين، قد يكون وزن السهم الأول 60% والثاني 40%. تأكد من أن مجموع الأوزان يساوي 100%.

الخطوة الثانية: تطبيق صيغة العائد المتوقع للمحفظة. الصيغة الأساسية هي: E(Rp) = Σ (wi × Ri) حيث E(Rp) هو العائد المتوقع للمحفظة، wi هو وزن الأصل i، و Ri هو العائد المتوقع للأصل i. هذه الصيغة تمثل متوسطًا مرجحًا للعوائد الفردية. على سبيل المثال، إذا كان لديك أصلان بأوزان 0.6 و0.4 وعوائد 0.12 و0.05 على التوالي، فإن العائد المتوقع = (0.6 × 0.12) + (0.4 × 0.05) = 0.072 + 0.02 = 0.092 أو 9.2%.

الخطوة الثالثة: فهم العلاقة بين الأوزان والعوائد. لا تعكس هذه الصيغة المخاطر، ولكنها توفر تقديرًا للعائد المتوقع بناءً على التوقعات. كلما زاد وزن الأصول ذات العائد المرتفع، زاد العائد المتوقع للمحفظة، ولكن قد يزيد ذلك من المخاطر أيضًا. لذلك، تُستخدم هذه الحاسبة مع مقاييس المخاطرة مثل الانحراف المعياري ونسبة شارب لتكوين صورة كاملة.